一、近3年來(lái)焦化產(chǎn)能變化情況

2020年集中去產(chǎn)能進(jìn)入尾聲，2021年以來(lái)焦化產(chǎn)能保持凈新增態(tài)勢(shì)。2020年焦化產(chǎn)能凈淘汰2500萬(wàn)噸，2021年焦化產(chǎn)能凈新增2600萬(wàn)噸，2022年凈新增約2550萬(wàn)噸；2023年受焦化利潤(rùn)以及下游需求影響，部分新建焦化產(chǎn)能投產(chǎn)時(shí)間延期，2023年年初Mysteel調(diào)研統(tǒng)計(jì)2023年焦化產(chǎn)能凈新增790萬(wàn)噸，而2023年6月16日統(tǒng)計(jì)預(yù)計(jì)2023年焦化產(chǎn)能凈淘汰611萬(wàn)噸 ，全年焦化產(chǎn)能轉(zhuǎn)增為降。截止2023年6月16日Mysteel調(diào)研統(tǒng)計(jì)，2023年已淘汰焦化產(chǎn)能1238萬(wàn)噸，新增1308萬(wàn)噸，凈新增70萬(wàn)噸；預(yù)計(jì)2023年淘汰焦化產(chǎn)能4838萬(wàn)噸，新增4227萬(wàn)噸，凈淘汰611萬(wàn)噸。（2022年已淘汰焦化產(chǎn)能1731萬(wàn)噸，新增4280萬(wàn)噸，凈新增2549萬(wàn)噸）

圖1：Mysteel統(tǒng)計(jì)國(guó)內(nèi)焦企產(chǎn)能情況（萬(wàn)噸）

二、當(dāng)前重點(diǎn)省份4.3米焦?fàn)t占比情況

根據(jù)《焦化行業(yè)“十四五”發(fā)展規(guī)劃綱要》要求，新投焦?fàn)t炭化室高度5.5米以上焦?fàn)t企業(yè)及符合產(chǎn)業(yè)政策的熱回收焦?fàn)t企業(yè)，加快干熄焦改造建設(shè)進(jìn)度。

2022年6月30日山西省人民政府辦公廳關(guān)于推動(dòng)焦化行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見（晉政辦發(fā)〔2022〕51號(hào)），提到2023年底前，山西省焦化企業(yè)全面實(shí)現(xiàn)干法熄焦，全面完成超低排放改造，全面關(guān)停4.3米焦?fàn)t以及不達(dá)超低排放標(biāo)準(zhǔn)的其他焦?fàn)t。新建焦化升級(jí)改造項(xiàng)目和各設(shè)區(qū)市城市建成區(qū)及周邊20公里范圍內(nèi)的現(xiàn)有焦化企業(yè)按規(guī)定時(shí)限實(shí)施環(huán)保深度治理。2025年，全行業(yè)能耗總量和能耗強(qiáng)度較2020年實(shí)現(xiàn)“雙下降”，焦化企業(yè)全面邁過(guò)“生存線”，力爭(zhēng)30％以上企業(yè)達(dá)到“發(fā)展線”。

2022年11月9日由內(nèi)蒙古烏海市焦化產(chǎn)業(yè)重組升級(jí)高質(zhì)量發(fā)展領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室發(fā)布了關(guān)于《2022-2024年烏海市焦化行業(yè)有序關(guān)停淘汰企業(yè)名單》，2023年12月底之前之前關(guān)停6臺(tái)175孔產(chǎn)能小計(jì)292萬(wàn)噸焦化，2024年之前之前關(guān)停10臺(tái)294孔產(chǎn)能小計(jì)482萬(wàn)噸焦化。

2023年6月下旬，山西省工信廳再次提到，為推動(dòng)焦化行業(yè)高質(zhì)量綠色發(fā)展，山西今年將全面關(guān)停退出炭化室高度4.3米焦?fàn)t，推動(dòng)全行業(yè)節(jié)能降耗，延伸產(chǎn)業(yè)鏈條，全面建設(shè)國(guó)家綠色焦化產(chǎn)業(yè)基地。Mysteel 調(diào)研統(tǒng)計(jì)全國(guó)碳化室高度4.3米及以下（含熱回收焦?fàn)t）產(chǎn)能約10333萬(wàn)噸，5.5米及以上產(chǎn)能約45620萬(wàn)噸 ；今年淘汰4.3米焦?fàn)t主要集中在山西區(qū)域，2023年下半年山西待淘汰4.3米及以下焦?fàn)t產(chǎn)能約2440萬(wàn)噸 。（5月底調(diào)研數(shù)據(jù)）

圖2：Mysteel統(tǒng)計(jì)重點(diǎn)省份4.3米及以下焦?fàn)t分布情況

三、下半年供需均有減產(chǎn)預(yù)期 焦炭市場(chǎng)謹(jǐn)慎樂(lè)觀

5月底Mysteel調(diào)研統(tǒng)計(jì)全國(guó)冶金焦在產(chǎn)產(chǎn)能55953萬(wàn)噸，四季度將迎來(lái)集中去產(chǎn)能階段，預(yù)計(jì)四季度淘汰焦化產(chǎn)能2347萬(wàn)噸（其中山西1560萬(wàn)噸），年底焦化在產(chǎn)產(chǎn)能約5.5億噸，較年初減少約600萬(wàn)噸；相對(duì)高爐生鐵產(chǎn)能9.8億噸，焦炭供應(yīng)依舊處于過(guò)剩狀態(tài)。其中值得注意：當(dāng)前獨(dú)立焦企平均產(chǎn)能利用率73%，淘汰的均為有效產(chǎn)能，四季度淘汰產(chǎn)能開工率按照73%折算，焦炭日產(chǎn)減少4.7萬(wàn)噸/天；而新產(chǎn)能投產(chǎn)到滿產(chǎn)仍需時(shí)間，四季度新投焦化產(chǎn)能開工率按照50%折算，焦炭日產(chǎn)增加2萬(wàn)噸/天；即四季度焦炭產(chǎn)量減少約2.7萬(wàn)噸/天。

5月唐山市豐南區(qū)發(fā)展和改革局《關(guān)于做好2023年粗鋼產(chǎn)量壓減工作的通知》，通知要求各鋼鐵冶煉企業(yè)合理制定年度生產(chǎn)計(jì)劃，加大粗鋼產(chǎn)量壓減力度，保證全年粗鋼產(chǎn)量不超過(guò)去年，確保完成全年粗鋼壓減任務(wù)。6月粗鋼平控消息時(shí)出，由此推測(cè)，2023年有可能繼續(xù)粗鋼平控政策。

Mysteel調(diào)研247家鋼廠高爐口徑，1-6月預(yù)計(jì)生鐵產(chǎn)量同比增加1973萬(wàn)噸，假如下半年進(jìn)行粗鋼平控，那對(duì)于7-12月的生鐵產(chǎn)生下行驅(qū)動(dòng)，綜合考慮消耗廢鋼和消費(fèi)礦石產(chǎn)生的粗鋼，若今年執(zhí)行粗鋼平控，則預(yù)計(jì)全年生鐵產(chǎn)量同比增加1000萬(wàn)噸左右，按照往年7-12月趨勢(shì)折算，預(yù)計(jì)影響日均鐵水產(chǎn)量5.4萬(wàn)噸/天，焦比按0.45折算焦炭日均需求量減少2.43萬(wàn)噸。

供需雙減、且減產(chǎn)力度相差不大，從去產(chǎn)能角度來(lái)看，四季度4.3米及以下焦?fàn)t淘汰政策影響相對(duì)有限，焦炭市場(chǎng)謹(jǐn)慎樂(lè)觀；考慮其落實(shí)節(jié)奏有所不同，將引起階段性供需錯(cuò)配，帶來(lái)小幅反彈行情。